Slider emergentes
Fondo de inversión detalle

ISIN : ES0109221038

Gestora : Caja Ingenieros Gestión

CI Emergentes, FI es un fondo de inversión de renta variable internacional que invierte en valores cotizados de mercados de países no pertenecientes a la zona euro y en valores denominados en divisas distintas al euro.

La estrategia de gestión del fondo busca mantener unos niveles de volatilidad parecidos al índice de referencia siendo un índice de renta variable emergente compuesto por acciones de compañías radicadas en países emergentes.

El objetivo de rentabilidad o benchmark del fondo es superar la rentabilidad del índice MSCI Emerging Markets en Euros. 

El fondo CI Emergentes FI tiene las siguientes clases de participaciones:

 

Clases del fondo

Indicador de riesgo Vocación inversora Último valor liquidativo* Rentabilidad Año Actual* Rentabilidad 1 año* Rentabilidad 3 años* Contratar
Renta Variable Internacional 14,04155
(17/04/2019)
18,822% 1,696% 7,780%

Los datos relativos al valor liquidativo, rentabilidad y patrimonio de la tabla adjunta hacen referencia a la clase A de los fondos de inversión.

La exposición a renta variable será superior al 75%, en valores de compañías radicadas en países considerados emergentes, así como en compañías no radicadas en dichos países pero que inviertan o centren en ellos su actividad.

La exposición del fondo a valores cotizados en mercados de países no pertenecientes al área euro, así como la exposición a valores denominados en divisas distintas del euro podrá alcanzar el 100% del patrimonio. El resto se podrá invertir en activos de renta fija pública y privada, negociada en cualquier mercado, con una duración media de la cartera no superior a 5 años, y, como mínimo, de calidad crediticia media (mínimo BBB-).

Dentro de la inversión en renta fija se podrá invertir en depósitos a la vista o que puedan hacerse líquidos con vencimiento no superior a un año en entidades de crédito de la UE o de estados miembros, radicadas en la OCDE y sujetas a supervisión prudencial e instrumentos del mercado monetario no cotizados que sean líquidos, de igual calidad crediticia que el resto de la renta fija excepto para los depósitos hasta un 10%, que podrán ser en entidades que no hayan sido calificadas por alguna agencia de rating, normalmente la entidad depositaria.

 

Caja Ingenieros Emergentes, FI, tiene como entidad gestora a Caja Ingenieros Gestión, SGIIC, SAU, como sociedad depositaria, a Caja de Ingenieros, S. Coop. de Crédito, y está registrado en la CNMV con el número 2997.

Los fondos de inversión no son depósitos y comportan riesgo de inversión, incluida la posibilidad de que, en periodos concretos de cálculo, se produzcan minusvalías. Este documento no es el folleto informativo y no constituye una oferta de compra o venta de participaciones. Puedes consultar el folleto informativo y el documento con los Datos Fundamentales para el Inversor registrado en la CNMV en cualquier oficina de Caja de Ingenieros, o bien conectándote a www.caixaenginyers.com o www.cnmv.es. Por favor, lee el folleto informativo antes de realizar cualquier inversión.

Consulta el folleto informativo donde se relaciona la descripción de las tipologías de riesgo a las que puede estar sujeto este fondo de inversión.

Valor participación

17 Apr 2019

14,04155

0,043%

Evolución Rentabilidad Fondo

Nota: Rentabilidades a 12 meses o desde fecha de cambio relevante en la política de inversión del fondo.

La información contenida en el gráfico adjunto hace referencia a la evolución histórica del fondo, sin que ello pueda garantizar rentabilidades futuras.

 

 

Rentab. acum. %
6 meses 13,935
En el año 18,822
1 año 1,696
R. Trim. %
Ultimo Trimestre -
Trimestre 3 -
Trimestre 2 -
Trimestre 1 16,657
Rentabilidad año %
2019 18,822
2018 -16,602
2017 18,771
2016 8,012
2015 2,640
Fecha Valor liquidativo Patrimonio Rentabilidad a 1 día
17/04/2019 14,04155 14,015,509,290 0,043%
16/04/2019 14,03547 14,119,526,910 0,384%
15/04/2019 13,98174 14,053,474,930 -0,349%

 

Informe de riesgo

 

INDICADOR DE RIESGO:

- Riesgo 1 2 3 4 5 6 7 + Riesgo
Potencialmente menor rendimiento Potencialmente mayor rendimiento

La categoría "1" no significa que la inversión esté libre de riesgo.

Este dato indica el riesgo del fondo y está calculado en base a datos históricos que no constituyen una indicación fiable del futuro perfil de riesgo del fondo. Asimismo, la categoría indicada puede variar a lo largo del tiempo.

 

Perfil de riesgo: Arriesgado

Este perfil se define como aquel en el que el inversor busca retornos significativos conservación del capital, admite niveles reducidos de riesgo que podrían ayudar a necesidades de liquidez, aceptando para ello, un mayor grado de volatilidad en sus inversiones, pudiendo generarse pérdidas significativas.

Categoría CNMV: Renta Variable internacional

Plazo indicativo de la inversión: Este fondo puede no ser adecuado para inversores que prevén retirar su dinero en un plazo de 3 a 5 años.

Producto no complejo, regulado por la Directiva MiFID, relativa a los mercados de instrumentos financieros.

Datos a cierre de mes

COMENTARIO DEL GESTOR

El CI Emergentes cierra el mes de marzo con una fuerte revalorización (+4,30%), por encima de la obtenida por su índice de referencia, el MSCI Emerging Markets en euros (+2,07%). Así, el fondo acumula una revalorización en el primer trimestre del 16,67%, por encima de la obtenida por el MSCI EM que es del 12,02%. El mes estuvo caracterizado por la menor intensidad en la negatividad de las noticias de aspecto macroeconómico conjuntamente con el tono menos agresivo de la Reserva Federal en su visión sobre política monetaria para los mercados de riesgo en general y emergentes en particular, puntos que actuaron de acicate para los activos de riesgo. China y EE.UU. continuaron mostrando avances en las negociaciones comerciales, mientras que en Brasil surgieron dudas acerca de la capacidad del nuevo presidente Bolsonaro sobre introducir nuevas reformas estructurales, impactando negativamente al real el cual se depreció un 4% en el mes. Así, por el lado de los contribuidores sobresalieron los dos bancos indios en cartera ICICI Bank y HDFC Bank (+16,23% Y +14,63% respectivamente) tras el liderazgo de Modi en la encuestas recientes de cara a las próximas elecciones generales y a pesar de la subida del precio del crudo y Baozun (10.92%), ante el descuento de mayores probabilidades de un acuerdo entre China y los EE.UU. que eliminen la incertidumbre que pesa sobre la economía China en general y sobre las cotizaciones de las acciones en particular. Por el lado de los detractores destacaron de nuevo las compañías de educación superior privada brasileñas (Kroton -3,37%, Estacio -3,45%) debido a las dudas generadas tras la intención de iniciar una investigación sobre las subvenciones públicas dentro de todo el sector y la publicación de resultados en los que a pesar de no ser significativamente negativos sí se continúa percibiendo presión sobre la generación de caja derivado del débil entorno operativo y de las ayudas a estudiantes con el objetivo de incentivar las matrículas a medida que el programa FIES se va extinguiendo. Las valoraciones actuales aun teniendo en cuenta que estamos en la parte baja del ciclo no incorporan ni la calidad actual de ambos negocios (primero y segundo por tamaño en una industria con elevados costes fijos y grandes barreras de entrada), ni la oportunidad de seguir impulsando la educación privada en un país con claras restricciones presupuestarias para la educación pública. Por último, durante el mes se eliminó de cartera Ctrip.com tras el fuerte comportamiento reciente para reinvertir en mejores oportunidades dentro de la cartera.

Clases y gestor emergentes

Clases del fondo

 

El fondo de inversión  CI Emergentes, FI tiene distintas clases de participaciones; CI EMERGENTES CLASE A, F.I., y CI EMERGENTES CLASE I, F.I., que se diferencian por las comisiones que le son aplicables además de otros aspectos relativos a la comercialización y tipología de partícipe.

La clase  CI Emergentes Clase A, FI se dirige a cualquier socio que quiera suscribir en el fondo y tenga la consideración de socio minorista de acuerdo con la directiva MIFID.

La clase  CI Emergentes Clase I, FI se dirige exclusivamente a socios que suscriban el fondo a través de contratos de gestión discrecional de carteras así como socios profesionales y contrapartes elegibles que cumplan con las características propias de dicha consideración de acuerdo con la directiva MIFID. 

 

Clases ISIN Gestión Depositaria Suscripción Reembolso Inversión mím.
% s/pat % s/rdos % % %
Clase A ES0109221038 1,35% 9% 0,20% - - 500€
Clase I ES0109221004 0,80% 0% 0,10% - - 250.000€
 

Gestor del fondo

 

Dídac Pérez Alonso

foto Dídac Pérez

Licenciado en Administración y Dirección de Empresas por la Universidad Pompeu Fabra y master en Finanzas por el IDEC. Más de 8 años de experiencia en la Gestión Fondos de Inversión. Previamente a su incorporación a Caja Ingenieros Gestión en Octubre de 2011, Dídac desempeñó su carrera laboral en Bancsabadell Inversión y Mercer Consulting.

botón volver

Volver atrás